6/09-base7-daily-information
📊 Base-7 Daily Information
2026.06.09 TUE · 위험에서 신중으로 회복
Market Health Check
시장 체력 3/7 신중
한국은 폭락 자리, 대외 지표는 반전
한국은 폭락 자리, 대외 지표는 반전
어제(6/8) 코스피 -8.29%, 코스닥 -9.08% 폭락(서킷브레이커)으로 한국 증시 지표는 여전히 약하다. 그러나 대외 지표는 반대로 돌아섰다. 미국 나스닥 +0.86% 반등, VIX -12.69% 급락(공포 진정), 환율 1,528원 하락(원화 강세). 7지표 중 긍정 3개(환율·나스닥·VIX), 부정 3개(코스피·코스닥·미금리), 중립 1개(WTI)로 3/7 신중 등급이다. 지난주 1/7 위험에서 회복했지만, 어제 폭락의 충격과 기관 투매 잔여로 변동성은 여전히 크다. 방어와 확인이 우선이다.
시장 체력 점수
3/7
🟡 신중 (CAUTION)
1
시장 체력 7지표 요약
| 지표 | 현재값 | 등락 | 신호 |
|---|---|---|---|
| ① KOSPI | 7,484.41 | -676.18 (-8.29%) | 🔴 폭락 — 서킷브레이커 |
| ② KOSDAQ | 911.39 | -91.05 (-9.08%) | 🔴 폭락 — 서킷브레이커 |
| ③ USD/KRW | 1,528.00 | -31.50 (-2.02%) | 🟢 하락 — 원화 강세 (호재) |
| ④ 미국 10년물 | 4.5660% | +0.66% | 🔴 상승 — 금리 부담 |
| ⑤ 나스닥 | 25,929.66 | +220.23 (+0.86%) | 🟢 반등 — 반도체 저가매수 |
| ⑥ VIX | 18.78 | -2.73 (-12.69%) | 🟢 급락 — 공포 진정 |
| ⑦ WTI 유가 | $91.38 | +0.93% | 🟡 중립 — 휴전 발언에 안정 |
환율 ⬇
1,528원
▼ -2.02% 원화 강세
VIX ⬇
18.78
▼ -12.69% 공포 진정
나스닥 ⬆
25,929
▲ +0.86% 반등
코스피·코스닥 ⚡
-8% 대
▼ 폭락 자리
2
수급 구조 분석 — 어제 주범은 기관 투매
| 구분 | 코스피 (6/8) | 코스닥 (6/8) | 해석 |
|---|---|---|---|
| 외국인 | -2,644억 | +2,976억 | 🟡 매도 급감 / 코스닥 매수 전환 |
| 기관 | -17,164억 | -1,466억 | 🚨 코스피 1.7조 투매 — 어제 주범 |
| 개인 | +17,628억 | -1,245억 | 🔥 코스피 단독 방어(1.7조) |
| 프로그램 | 코스피 비차익 +10,533억 = 전체 +6,777억 매수 우위 | 🟢 비차익 매수 | |
💡 수급 핵심 해석 — 외국인 진정, 기관 투매
어제 수급의 핵심 변화는 주범이 외국인에서 기관으로 바뀐 것입니다. 지난주까지 외국인이 폭락을 주도했는데, 어제는 외국인 매도가 -2,644억으로 급감했고 코스닥에서는 +2,976억 매수 전환까지 했습니다. 이는 환율 하락(원화 강세)과 같은 방향의 신호로, 외국인 이탈이 진정 기미를 보일 가능성입니다.
대신 어제 -8.29% 폭락의 주범은 기관이었습니다. 기관이 코스피에서 -1조 7,164억을 투매했고, 개인이 +1조 7,628억으로 받아냈습니다. 어제 프로그램은 비차익 +1조로 매수 우위였던 점도 주목됩니다.
오늘 관건: 외국인 매도 급감이 이어지고, 기관 투매가 멈추는지입니다. 이 둘이 확인되면 3/7 체력이 더 회복되고, 기관 매도가 지속되면 변동성이 이어집니다. 기관 수급이 오늘 체력의 분기점입니다.
대신 어제 -8.29% 폭락의 주범은 기관이었습니다. 기관이 코스피에서 -1조 7,164억을 투매했고, 개인이 +1조 7,628억으로 받아냈습니다. 어제 프로그램은 비차익 +1조로 매수 우위였던 점도 주목됩니다.
오늘 관건: 외국인 매도 급감이 이어지고, 기관 투매가 멈추는지입니다. 이 둘이 확인되면 3/7 체력이 더 회복되고, 기관 매도가 지속되면 변동성이 이어집니다. 기관 수급이 오늘 체력의 분기점입니다.
3
3/7 신중 등급의 의미 — 위험에서 회복, 그러나
🟢 긍정 지표 (3개)
환율 1,528원 하락 (원화 강세)
나스닥 +0.86% 반등 (반도체)
VIX -12.69% 급락 (공포 진정)
🔴 부정 지표 (3개) / 🟡 중립 (1개)
코스피 -8.29% (폭락 자리)
코스닥 -9.08% (폭락 자리)
미 10년물 +0.66% (금리 부담)
WTI 91달러 (중립)
📊 3/7 신중 — 1/7 위험에서 올라왔다
오늘 체력은 3/7 신중으로, 어제 1/7 위험에서 회복했습니다. 회복의 동력은 대외 지표 3개의 반전입니다. 지난주 폭락을 만든 환율 급등·공포 확대가, 환율 하락·VIX 급락으로 정반대로 꺾였고, 미국 나스닥도 반도체 저가매수로 반등했습니다.
다만 아직 신중 단계인 이유: 첫째, 한국 증시 자체(코스피·코스닥)는 어제 -8%대 폭락한 자리에 있어 지표상 약합니다. 둘째, 어제 기관이 -1.7조를 투매한 잔여 충격과 투매 심리가 남아있습니다. 셋째, 미 10년물 금리는 상승해 부담이 잔존합니다.
오늘의 메시지: 대외 환경이 좋아져 반등 가능성이 열렸지만, "이제 안전하다"고 단정할 단계는 아닙니다. 지난주에도 4/7로 봤다가 폭락한 경험이 있습니다. 방어와 확인이 우선이며, 첫 반등 추격·바닥 단정·공포 투매를 모두 경계하고, 기관 수급과 환율을 확인하며 분할로 대응해야 합니다.
다만 아직 신중 단계인 이유: 첫째, 한국 증시 자체(코스피·코스닥)는 어제 -8%대 폭락한 자리에 있어 지표상 약합니다. 둘째, 어제 기관이 -1.7조를 투매한 잔여 충격과 투매 심리가 남아있습니다. 셋째, 미 10년물 금리는 상승해 부담이 잔존합니다.
오늘의 메시지: 대외 환경이 좋아져 반등 가능성이 열렸지만, "이제 안전하다"고 단정할 단계는 아닙니다. 지난주에도 4/7로 봤다가 폭락한 경험이 있습니다. 방어와 확인이 우선이며, 첫 반등 추격·바닥 단정·공포 투매를 모두 경계하고, 기관 수급과 환율을 확인하며 분할로 대응해야 합니다.
4
섹터별 시장 체력 진단
🟢 반도체
미국 인텔·마이크론·마벨 급등 연동
어제 폭락 충격·변동성
🟢 코스닥 성장주
외국인 +2,976억 매수 전환
900선 위협
🟡 수출주(자동차·조선)
환율 하락 — 수혜 약화
시장 반등 시 동반 가능
🟢 내수·저PBR
원화 강세 — 상대 수혜
방어적
🟢 금융주
미 금리 상승 — NIM 우호
시장 변동성
🟡 AI·로보틱스
미국 AI 칩 강세 연동
변동성 큼
🟡 금·안전자산
위험회피 완화 — 매력 감소
변동성
🔴 신용 과다 종목
변동성 큰 국면 — 반대매매 위험
신용 금물
📌 Base-7 종합 진단
7지표 3/7 신중 등급 (긍정 3: 환율↓·나스닥↑·VIX↓ / 부정 3: 코스피·코스닥·미금리↑ / 중립 1: WTI)
1/7 위험 → 3/7 회복, 대외 환경 반전 — 그러나 한국 증시는 폭락 자리, 변동성 잔존
'안전' 단정 금물 — 기관 수급·환율 확인, 첫 반등 추격·바닥 단정·공포 투매·신용 모두 경계, 분할 대응
1/7 위험 → 3/7 회복, 대외 환경 반전 — 그러나 한국 증시는 폭락 자리, 변동성 잔존
'안전' 단정 금물 — 기관 수급·환율 확인, 첫 반등 추격·바닥 단정·공포 투매·신용 모두 경계, 분할 대응